Bitcoin futures är ett slags derivat kontrakt med en underliggande tillgång i form av bitcoins. Uttrycket ”derivat” betyder ”att bryta från någon annanstans”. I finansiell lingo betyder detta ord ett unikt kontrakt.
Värdet på det avtalet baseras på olika finansiella marknadsinstrument såsom digitala tillgångar, obligationer, råvaror, aktier eller valutor. Framtida kontrakt eller terminer är ett kontrakt eller ett avtal om att sälja eller köpa tillgången till ett fast pris för ett senare datum.
Vanligtvis låser handlare in vinsten eller säkrar andra investeringar medan de handlar på en volatil marknad. En derivatmarknad med en framgångsrik digital tillgång innebär djup likviditet för kryptovaluta kontrakt. Med andra ord betyder det att det ger en fördel för institutionella investerare att införa kapital. Chanserna för att dessa produkter regleras av de högre myndigheterna beror på hur många privata enheter som börser som utfärdar dessa produkter. Bitcoin futures kontraktet är ett bindande och standardiserat juridiskt avtal som görs på börserna. Köparna måste antingen köpa eller sälja BTC i framtiden till ett förutbestämt pris som de kom överens om.
När datumet löper ut måste köparen av terminskontraktet köpa en tillgång. Tvärtom måste säljaren av terminsavtalet sälja tillgången. När det gäller bitcoinpriset höjer bitcoin futures på kort sikt priset som totalt intresse för kryptovalutor.
Det är svårt att förutsäga den långsiktiga effekten, men i alla möjligheter kommer det att ständigt öka bitcoin priset. Futures handlas ofta i standardiserade former i kryptovalutabörserna för att säkra mot de potentiella riskerna. När bitcoin future kontrakt löper ut regleras prisskillnaden vanligtvis i kontanter, oavsett om det är fiatvaluta som USD eller EUR eller BTC.
Hur fungerar Bitcoin Futures?
Låt oss förstå begreppet Bitcoin future kontrakt med ett hypotetiskt exempel. Anta att idag är bitcoin priset 10 000 dollar. Nu har du en solid anledning att tro att bitcoin priserna kommer att sjunka de närmaste tre månaderna. Därför, genom ett terminskontraktet, kortar du sedan bitcoin. En mäklare erbjuder kontraktet när avtalet löper ut tre månader.
När utgången har gått säljer du bitcoin futures till det förutbestämda priset. Om priset på bitcoin sjunker behöver du inte oroa dig eftersom du får vinsten trots skillnad. Detta är den förenklade händelsen eftersom bitcoin futures kan gynna mycket mer än så. Kryptovaluta futures maximerar avkastningen genom att använda hävstångseffekten för att multiplicera vinsten genom att tillämpa de avancerade strategierna för handel.
Futures används för att spekulera i marknadsinriktningen och minska riskerna samtidigt som man håller mindre krypto jämfört med spotbörsen. Bitcoin-futures tillåter investerare att få bitcoin exponering utan att inneha någon underliggande kryptovaluta.
Liksom ett framtida kontrakt för aktieindex eller råvara möjliggör bitcoin-futures handlarna att spekulera i bitcoins framtida pris.
Är Bitcoin Futures en bra investering?
Ska du köpa bitcoin futures eller inte? Det är frågan, eller hur? Svaret är ja, det borde du. Varför? Framtida kontrakt handlas på börsen, vilket regleras av Commodity Futures. De ger ett visst mått av förtroende för stora institutionella investerare att delta. Dessutom behövs ingen bitcoin plånbok eftersom framtiden är kontant avvecklad. Under transaktionen sker inga fysiska kontanter. I stället för underliggande terminer har bitcoin terminshandel flera andra fördelar som du ser här nedanstående.
Hedge Pris Risk
För att mildra risken för det fallande priset på de digitala tillgångarna tar investerare samtidigt en ”kort” framtida position på sina tillgångar. Det ”korta” beloppet minskar förlusterna om priset sjunker genom att ge ytterligare intäkter.
Spekulation
Handel med kryptovaluta terminer ger möjlighet till verklig spekulation. Investerare kan gå ‘kort’ genom att satsa på prisfallet. Spekulanter går in på bitcoin marknaden utan att köpa bitcoin och lagrar dem säkert. För att multiplicera avkastningen blir investerare extra långa på framtiden om bitcoin priset går upp i himlen.
Stabilitet
Med spekulationer kommer stabilitet eftersom långsiktiga marknadsvyer spelar en viktig roll. Futures mjukar exponeringen för krypto handlare oavsett om du är en bitcoin bankomat operatör för att hantera lager eller en bitcoin miner med potentiella bitcoin flöden. Samtidigt kan de koncentrera sig på sin kärnverksamhet.
Kapital Effektiv
Med futures är bitcoins otroligt effektiva. Investerare behöver mindre pengar för att öppna positioner jämfört med marginal- och spothandel.
Effekt av Futures på Bitcoin
Enligt CME är bitcoin-avtalen 5 enheter. Det definieras av CME CF BRR (Bitcoin Reference Rate). Priset är noterat i amerikanska dollar och öppettiderna är 17:00. – 18.00 på fredag och lördag. I kontrakt är bitcoin futures-koden BTC. CME är den ledande konventionella institutionen just nu på bitcoin terminsmarknaden. I juni 2019 registrerade den nya toppar. Det öppna intresset för CME BTC (bitcoin futures) nådde över 6,6 000 kontrakt den 19 februari. Den 24 februari var antalet nya handelskonton cirka 300 det året.
För handel med Bitcoin-terminer betraktas maj 2019 som en bra månad, eftersom i genomsnitt varje dag 13, 600 kontrakt handlades av den gigantiska derivatmarknaden CME. Det här är USD-värdet ungefär 515 miljoner USD, och i BTC är det 68K. Forskare, Nabil El Meslmani, Seubgho Lee och Lorne Switzer, publicerade nyligen ett papper där de diskuterade priseffektivitetskonceptet och arbitrage på bitcoin spot och futures marknaden.
Studien säger att bitcoin-futures ger förutsägbar kraft för framtida förändringar i riskpremie och spotpris.
Var och hur handlar du Bitcoin Futures?
Bitcoin futures kan handlas på två separata marknader.
⭐ Den första marknaden väljs utbyte av kryptovaluta, till exempel OKCoin och BitMEX. Detta alternativ är tillgängligt på kryptovaluta börserna under en längre tid. Främst på dessa börser förblir bitcoin terminshandeln oreglerad.
⭐ Det andra alternativet är offentligt reglerade börser. Detta är en del av anledningen och ett nyligen förekommande fenomen till varför priset på bitcoin vanligtvis stiger som det gjorde i december 2017. Det offentliga reglerade börsen är delen av orsaken och ett nyligen företeelse av varför bitcoin pris indexet vanligtvis höjer som det gjorde December 2017.
Det berodde främst på CBOE och CME. CBOE och CME är de ledande bitcoin terminsbörserna. Även om CBOE var den första som startade bitcoin futures exchange, anses CME Group vara världens största futures exchange. Några andra börser som Kraken, JP Morgan och TD Ameritrade är också pålitliga bitcoin-terminsbörser. Eftersom bitcoin är en virtuell valuta och avveckling är kontantbaserad eller i amerikanska dollar, har terminsbörserna mer regelbundna öppettider med sex dagar i veckan, till skillnad från annan 24-7-handel på kryptomarknaderna.
Hur man investerar i Bitcoin Futures?
När man investerar i bitcoin terminskontrakt finns det några fakta som investerare anser mest. Dessa inkluderar Bitcoin Utbudet och efterfrågan på Bitcoin.
⭐ Möjliga händelser på marknaden som Bitcoin Fork
⭐ Påverkan av världshändelser
⭐ Regler om priserna på Bitcoin
I likhet med aktie handel sker bitcoin handel genom att matcha sälj- och inköpsorder. Efter genomförda transaktioner tas bort orderna som har bokförts i orderboken.
Till att börja med måste investeraren sätta in pengarna i den valuta som växlar stöd, såsom amerikanska dollar, euro eller någon annan. Vanligtvis accepteras kreditkort, banköverföring eller bankkontolänkning av de flesta börserna.
⭐ Dessutom erbjuder vissa bitcoin termins börser att investera i bitcoins på marginal. Det gör det möjligt för näringsidkarna att ta en kort eller lång position på de medel som deponeras av dem vid flera multiplar. En underhållsmarginal behövs för att täcka potentiella förluster. Kontoinnehavaren får marginalcellen när kontot är utarmat.
⭐ När det gäller bitcoin utförs handeln genom att ta ut en avgift som alla andra online handelsföretag. Men risken för stöld eller hacking existerar fortfarande för kryptovaluta utbytena. Förnuftiga investerare sätter inte in alla sina mynt på kryptovaluta börsen.
De använder hårdvaru plånböcker eller kyl-förvaring för detta ändamål. Men med bitcoin futures som erbjuds av några märkbara marknadsplatser är spekulanterna, handlarna och investerarna alla säkra på att få fördelen.
⭐ Handeln underlättas av de centraliserade marknadsplatserna på grundval av näringsidkarens utsikter för bitcoin priser, säkring av befintliga bitcoin positioner eller exponering för bitcoin priser.
Sammantaget underlättar futures transparensen och upptäckten av priset, med reglerad bitcoin produkt som möjliggör riskhantering och ytterligare höjer bitcoin valutan som accepterade kontanter.
Handelsplatser för Bitcoin Futures
CBOE och CME är de mest populära och banbrytande bitcoin terminsbörserna. Båda börserna har sina för- och nackdelar. Några av dem diskuteras nedan. Bitcoin Priset för bitcoin future kontrakt för CME Group är baserat på ett stort antal börser. CME CF Bitcoin Reference Rate (BRR) härleds från dem dagligen. Å andra sidan beror futures priset på CBOE på bitcoin stängnings auktions priset på Gemini-börsen.
⭐ Marginalkraven för båda börserna är ganska höga, eftersom kryptovalutor upplever betydande volatilitet. Kravet på bitcoin futuresmarginal för CBOE är 40%, medan CME Group är 35%. Marginalkravets storlek är återspeglingen av tillgångsklassens volatilitet.
⭐ Båda börsen erbjuder kontantavräkning av terminskontrakten vid utgångsdatumet.
⭐ En kontraktsenhet på CBOE motsvarar en bitcoin, medan den motsvarar 5 bitcoins på CME Group-börsen.
⭐ De har också en skillnad i utgångsdatum. Terminskontraktet på CME-koncernen löper ut under de närmaste två månaderna av kvartalscykeln. Tvärtom listar CBOE-utbytesgruppen tre kortvariga seriemånadskontrakt och 3-månadersavtal i kvartalscykeln i mars.
⭐ CME Group använder CME ClearPort för clearing medan CBOE använder Options Clearing Corporation.
⭐ Innan permanenta stopp utlöses begränsar respektive börser också prisflyttningen. Kontrakten stannar i två minuter på CBOE-börsen, och det är det bästa erbjudande priset eller budet. Priset rör sig med 10% vid utgången av det första kontraktet från stängningen föregående dag. När handeln återupptas rör sig priset på kontraktet över eller under med 20% när det stoppas i fem minuter. Avtalen om CME Group upphör med 7%, 13% och 20% prisrörelser.
⭐ I stoppreglerna finns det en annan tydlig skillnad i CME-gruppen. När kontraktet når gränsen på 7% eller 13%, fortsätter de att handla så länge priset förblir detsamma i två minuters perioder inom gränsen och utan stopp.
Om priset sjunker från gränsen höjs gränsen för stoppet till nästa gräns, oavsett om det är 13% eller 20%. Och om priset på kontraktet når gränsen på 20%, kommer det inte att bli något stopp i handeln, och det kommer att fortsätta inom gränsen på 20% genom sessionens påminnelse.
Hitta rätt Bitcoin Futures Börs?
Uppenbarligen är bitcoin terminshandel en fråga om förtroende. Det beror på att investeraren behöver en tredje part som är tillförlitlig för att hjälpa derivat marknaden. Övergripande långsiktig framgång förbättras avsevärt med professionellt utbyte.
När du beslutar om rättighetsutbytet för handel med bitcoin terminer, nedan är några överväganden som måste hållas i åtanke.
⭐ Utbudet av tillgängliga tillgångar och kontrakt
⭐ Överförings- och avgiftsmetoderna som stöds av utbytet
⭐ Börsens grundläggande infrastrukturella funktioner
⭐ Passar handelsstilen för börsen dig?
Handelsavgifterna inkluderar vanligtvis debitering av insättningsavgift, mäklaravgift eller provision samt uttagsavgift. Provisionsavgiften är för att göra en order eller starta en handel. Handelsavgifterna och insättningsbeloppet beror på tillgängliga överföringsmetoder och kurserna för respektive fiatvaluta. Till exempel, när pengarna sätts in via en lokal banköverföring, tar de vanligtvis lägre överföringsavgifter jämfört med internationell banköverföring. På samma sätt är övergången ofta billigare i amerikanska dollar än de flesta andra valutor att cirkulera; de måste konverteras till huvudvalutan.
Futures Historia till Bitcoins Starten
Futures historia går faktiskt tillbaka till sin primitiva form till 1750 fvt. Den forntida babyloniska kungen, Hammurabi, tog med det lagliga kodsystemet som gjorde det möjligt att sälja varor och tjänster till ett pris som överenskommits vid det angivna datumet i framtiden. Senare användes terminsavtal av jordbruket för att skydda mot de flyktiga jordbrukspriserna. Jordbruksprodukterna utsattes för överraskande prischocker på grund av oregelbundna väderhändelser.
På dagens aktiemarknad fungerar dock terminerna som ett rättsligt instrument. De är inte för att leverera vissa tillgångar till ett förinställt pris utan för spekulanterna att lagligt skapa bindande avtal.
Den 10 december 2017 lanserades bitcoin futures av CBOE futures exchange. Det betraktas som ett första steg in i bitcoin utvecklingen som en mogen tillgångsklass. Futures marknaden ger investerare större transparens, likviditet och ett effektivt system för upptäckt av priser. Den 18 december följde CME-gruppen (Chicago Mercantile Exchange) också detta system genom att lansera bitcoin futures. Båda börserna gav plattformen för säkringar att säkra en befintlig exponering för bitcoin.
Medan båda utan att äga bitcoin faktiskt tillät exponering för bitcoin och öppnade dörren för spekulanter. Från lanseringen av bitcoin futures får bitcoin miners lite lättnad på grund av stora investeringar i gruv utrustning, exponentiella vinster, skydd mot prisnedgången medan spekulanten vill att rallyet ska fortsätta och också att nå stratosfärhöjderna genom någons förutsägelse i marknaden. I vissa fall önskar spekulanter att bubblan brister.
Sammanfattning
Att se fördelarna med minimala risker är det inte konstigt att bitcoin-futures blir ett populärt val att investera på kryptomarknaden. Vihar redan gjort grovjobbet åt dig och listat de absolut bästa Bitcoin future börser på marknaden i vår topplista här ovan.